Taux admissible
Qualifying Rate en anglais
Définition rapide
Le taux admissible est le taux d'intérêt que le prêteur doit utiliser pour tester votre demande de prêt hypothécaire, pas le taux que vous payez réellement. Au Canada, le taux admissible minimal est le plus élevé de votre taux contractuel plus 2 points de pourcentage ou de 5,25 %.
Le taux du test, pas le taux payé
Le test de résistance hypothécaire canadien consiste à évaluer votre demande à un taux gonflé appelé taux admissible minimal (TAM) : le plus élevé de votre taux contractuel plus 2 points de pourcentage, ou de 5,25 % (en date de juillet 2026). On vous offre 4,4 %? Vous êtes testé à 6,4 %. On vous offre 2,9 %? Le plancher de 5,25 % s'applique. Si vous passez le test, vous payez quand même votre taux contractuel : le taux admissible n'apparaît sur aucun paiement.
L'objectif est un coussin : prouver, avant que le prêteur remette l'argent, que votre budget survivrait à des taux plus élevés au renouvellement ou à une hausse d'un taux variable.
Qui le fixe
Deux instances se partagent la règle. Le BSIF, l'organisme fédéral de réglementation des banques, fixe le TAM des prêts non assurés (20 % ou plus de mise de fonds) par sa ligne directrice de souscription. Le ministère des Finances fixe la règle équivalente pour les prêts assurés. Les deux avancent en tandem depuis 2021, si bien qu'en pratique une seule formule couvre presque toutes les hypothèques des prêteurs sous réglementation fédérale.
Où il entre dans le calcul
Le taux admissible fait son travail à l'intérieur de vos ratios d'endettement. Le prêteur calcule un paiement hypothécaire hypothétique au taux admissible, puis insère ce paiement, et non le vrai, dans le calcul de vos ratios ABD et ATD. Un taux admissible plus élevé signifie un paiement hypothétique plus gros, donc un prêt maximal plus petit pour le même revenu. Un assouplissement récent : depuis novembre 2024, les emprunteurs qui transfèrent un prêt non assuré chez un nouveau prêteur au renouvellement, sans argent neuf, n'ont plus à se requalifier au TAM. L'article sur le test de résistance raconte toute l'histoire.
Au Canada
Le plancher de 5,25 % est en place depuis juin 2021, et le BSIF révise le TAM au moins une fois par année, typiquement chaque décembre (en date de juillet 2026). Les caisses et coopératives de crédit, réglementées par les provinces, ne sont pas liées par la ligne directrice du BSIF et certaines appliquent des tests plus souples : c'est une des raisons pour lesquelles un emprunteur refusé par une banque peut parfois se qualifier dans une caisse.
Exemple concret
Priya se voit offrir un taux fixe de cinq ans à 4,39 % sur une hypothèque de 500 000 $ amortie sur 25 ans. Son vrai paiement serait d'environ 2 737 $ par mois, mais le prêteur doit la tester à 6,39 %, où le paiement est d'environ 3 316 $. Son revenu doit soutenir le chiffre de 3 316 $ à l'intérieur des limites ABD et ATD, même si elle ne le paiera jamais. Dans les faits, le taux admissible réduit son prêt maximal d'environ 15 % à 20 % par rapport à un test au taux contractuel.
Révisé par Alexandre Bernier, CFP®, CIM®, PFP®·Mis à jour juillet 2026